Инвестиции в МФК: перспективы развития и высокая доходность

Получение дохода – основная цель любых инвестиций. Будь то вклады в банке, или передача денег в паевой инвестиционный фонд (ПИФ). Одним из популярных вариантов пассивного заработка в России становится еще один способ инвестирования – в микрофинансовые компании (МФК). Они предлагают значительно большую доходность, чем банки. Ставка приблизительно в три-четыре раза выше. В то же время это влечет увеличение рисков для инвестора. Поэтому мы решили более детально узнать о разнообразных нюансах инвестирования в МФК у представителя непосредственного участника этого рынка - Ирины Полтавской, директора Инвестиционного департамента группы компаний «Русмикрофинанс».


- Начать хотелось бы с вопросов о статистике. В частности, какие тенденции наблюдаются в последнее время в инвестировании в микрофинансовые организации (МФО)? В частности, в вашу. Например, за последние два-три года.

- В последнее время мы наблюдаем устойчивый рост спроса на инвестиции в МФК со стороны потенциальных клиентов, заинтересованных в приумножении своих сбережений. Не секрет, что ставки по банковским вкладам низкие, а инфляция по-прежнему достаточно высока. Поэтому инвесторы рассматривают для себя альтернативные способы инвестиций.

Что интересно, в нашем портфеле порядка 85% инвесторов – физические лица. При этом юридических лиц – 15%. Средняя сумма инвестиций от физлиц - 3,5 млн. рублей, а от юрлиц – нередко превышает 10 млн рублей. В целом мы отмечаем рост спроса на инвестиционные продукты на 30%.


- Было бы интересно узнать среднестатистический портрет вашего инвестора. То есть, кто в большей степени являются вашими вкладчиками? Мужчины или женщины, а также более молодое поколение или в возрасте 35-50 лет? Помимо этого, самозанятые граждане или наемные рабочие? Ведь минимальная сумма инвестиций для физлиц в 1,5 млн. рублей навряд доступна тем же пенсионерам.

- Наши клиенты - преимущественно мужчины. Возраст 45-65 лет, имеют собственный бизнес, либо уже на пенсии. Отмечу, что такой портрет аудитории клиентов связан с субъективными причинами. Как правило, клиенты этого возраста уже имеют накопления, и у них нет необходимости делать крупные покупки. Квартиры и загородные дома куплены. А стало быть – самое время заняться инвестициями.


- Раз уж мы зацепили нюанс с минимальной суммой в 1,5 млн. рублей, то хотелось бы перейти к деталям регулирования рассматриваемого рынка. В частности, насколько, по вашему мнению, такой минимальный порог оправдан?

- Минимальный порог инвестирования в размере 1,5 млн рублей – это законодательно закрепленное ограничение. Считается, что инвестор, располагающий такой суммой, достаточно квалифицирован для собственной оценки рисков и принимает инвестиционные решения осознанно.


- Так же было бы интересно узнать ваше мнение по включению микрофинансовых компаний (МФК) в систему страхования вкладов. Ведь данный тип МФО перешел под значительный контроль регулятора, и практически приближается к банкам. Насколько, по вашему мнению, такая перспектива реальна, и могла бы она значительно изменить рынок? И, естественно, каким образом?

- Инвестиции в микрофинансовую отрасль обеспечиваются надежностью и репутацией той компании, которую Вы выбираете в качестве своего партнера.

Нужно понимать, что в случае создания некого института, подобного АСВ, процентные ставки будут приближены к банковским, что не соответствует ожиданиям инвесторов. На рынок инвестиций в микрофинансы приходят инвесторы, заинтересованные в получении доходности, несоизмеримой с той, которую показывает рынок банковских вкладов.


- У вас все же указано, что инвестиции застрахованы. Появляется логичный вопрос – что из себя представляет данный вид страхования? Можно ли его, фактически, сравнить с государственным, применяемым для банковских вкладов? То есть, если с компанией что-то происходит, то инвесторы получают свои деньги в полном объеме обратно.

- При оформлении документов инвесторы должны обратить особое внимание на регламент возврата внесенных средств. К примеру, ресурсы группы компаний «Русмикрофинанс» обеспечивают ликвидность вложенных денег: инвестор может получить свои средства досрочно. Условия досрочного расторжения зафиксированы в договоре.


- Существую ли какие-либо планы по расширению регионального присутствия? Или текущего штата вполне достаточно? Если так, то почему?

- Мы не ограничены расстояниями. Все рабочие вопросы решаем быстро. У нас более половины инвесторов из регионов, и как правило, с ними мы условия обсуждаем дистанционно, далее - отправляем оригиналы документов курьерской службой. После этого встречаемся с клиентом лично для подписания бумаг.


- Почему стоит инвестировать собственные накопления в МФО? Ну, и, естественно, почему именно в вашу компанию, а не какую-либо другую?

- Ставки значительно выше, чем аналогичные предложения на банковском рынке. Доходность зафиксирована в договоре. Гарантия сохранности вложенных средств обеспечивается многолетним присутствием на рынке нашей компании и надежной бизнес-моделью. Во-вторых, с 2011 года, когда в России появился цивилизованный рынок микрофинансирования, прошло много времени, законодательные инициативы, призванные сделать рынок цивилизованным и предсказуемым, реализованы. Микрофинансирование является неотъемлемой частью экономики России.

Михаил Харитонов и Ирина Полтавская специально для ЗанимайОнлайн.ру





Екатерина Саенко

Директор департамента по сопровождению микрозаймов МФО «Агентство по рефинансированию микрозаймов»

Равшан Юсупов

Начальник юридического отдела СРО «Единство»

Бородина Людмила Анатольевна

Исполнительный директор ООО МФО «Лайм-Займ»


Примите участие в обсуждении
введите символы